เดลต้า ของ A ไบนารี ตัวเลือก

ตัวเลือกเดลต้าเดลต้าตัวเลือกการโทร Delta จะวัดการเปลี่ยนแปลงราคาของตัวเลือกการโทรแบบไบนารีเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงของราคาสินทรัพย์อ้างอิงและเป็นการไล่ระดับความลาดเอียงของตัวเลือกราคาไบนารีไปเทียบกับราคาสินทรัพย์อ้างอิง (8216underlying8217) . จากชาวกรีกทั้งหมดเดลต้าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองอาจจะถือว่าเป็นประโยชน์มากที่สุดในการที่จะสามารถตีความว่าเป็นตำแหน่งที่เท่าเทียมกันในต้นแบบนั่นคือเดลต้าแปลตัวเลือกไม่ว่าจะเป็นตัวเลือกส่วนบุคคลหรือผลงานของตัวเลือกให้เท่ากัน ตำแหน่งของหุ้นอ้างอิง ตัวเลือกการโทรแบบไบนารีที่มีค่าเดลต้าเท่ากับ 0.5 หมายความว่าหากราคาหุ้นอ้างอิงสูงขึ้น 1 เลขฐานสองจะเพิ่มขึ้นตามมูลค่า การตีความอีกอย่างหนึ่งก็คือตำแหน่งสั้น ๆ 400 ตำแหน่งในการโทรแบบไบนารี SampP500 กับเดลต้าเท่ากับ 0.25 ซึ่งเทียบเท่ากับสั้น 100 SampP500 futures สิ่งสำคัญคือต้องตระหนักว่าเดลต้ามีการเปลี่ยนแปลงแบบไดนามิกตามหน้าที่ของหลายตัวแปรรวมถึงการเปลี่ยนแปลงราคาอ้างอิงและการเปลี่ยนแปลงใด ๆ ของตัวแปรเหล่านั้นมักจะทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงในเดลต้า ดังนั้นหากตัวแปรใด ๆ หรือทั้งหมดรวมถึงราคาอ้างอิงระยะเวลาที่หมดอายุและความผันผวนโดยนัยให้เปลี่ยนไปแล้วตัวเลือกข้างต้นจะไม่จำเป็นต้องมีเดลต้าเท่ากับ 0.5 และการเพิ่มมูลค่าโดยหรือเทียบเท่าตำแหน่ง SampP จะสั้น 100 SampP500 ฟิวเจอร์ส . การใช้ประโยชน์และความเรียบง่ายของแนวคิดนี้ก่อให้เกิด delta ซึ่งเป็นชาวกรีกทั้งหมดซึ่งเป็นที่นิยมมากที่สุดในหมู่ผู้ค้าโดยเฉพาะผู้ผลิตตลาด ตัวอย่างของการใช้เดลต้าเพื่อป้องกันความเสี่ยงด้วยการเปรียบเทียบเดลต้าตัวเลือกการโทรแบบเดิมกับเดลต้าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองและสุดท้ายเป็นสูตรแบบปิดสำหรับเดลต้าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสอง (binary call option delta) ตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองเดลต้าและเดลต้าที่แน่นอนเดลต้าของตัวเลือกใด ๆ ถูกกำหนดโดย: P ราคาของตัวเลือกราคา S ของ P ต้นแบบการเปลี่ยนแปลงค่าของ PS การเปลี่ยนแปลงในค่าของ S รูปที่ 1 แสดงโปรไฟล์ราคา 1 วันของ เรียกเลขฐานสองด้วยรูปที่ 2 (สีดำ) ส่วนกำหนดราคาเดียวกันระหว่างราคาพื้นฐานที่ 99.78 ถึง 99.99 รูปที่ 1 8211 ตัวเลือกการโทรแบบไบนารีรายละเอียดราคารูปที่ 2 8211 มูลค่ายุติธรรมแอ็ตทริบิวต์เดลต้าคอร์ดสีน้ำเงิน 18 ขีดคอร์ดจะเคลื่อนที่ระหว่างจุดบนโปรไฟล์การโทร 9 ตัวต่ำกว่าราคา 99.90 ถึง 9 จุดข้างต้น มูลค่ายุติธรรมของตัวเลือกการโทรแบบไบนารีที่ 99.81 คือ 3.4592 และที่ 99.99 คือ 46.1739 ตามที่ระบุไว้ในแถวล่างของตารางที่ 1 การไล่ระดับสีของคอร์ดนี้มีการกำหนดโดย: P 2 ค่าเลขเรียกเลขฐานสองที่ S 2 P 1 ค่าเลขฐานสองที่ S 1 SInc การเปลี่ยนแปลงราคาต่ำสุดของสินทรัพย์อ้างอิงเช่น Gradient (46.1739-3.4592) (99.99-99.81) x 0.01 ตามที่ระบุไว้ในแถวล่างของคอลัมน์กลางของตารางที่ 1 การคำนวณการไล่ระดับสีของคอร์ดขีด 12 และคอร์ดที่มีเครื่องหมาย ในลักษณะเดียวกันและแสดงไว้ในคอลัมน์กลางของตารางที่ 1 ตารางที่ 1 - จาก Gradient of Chord เพื่อโทร Delta จาก Gradient of Chord เพื่อโทร Delta เนื่องจากความแตกต่างของราคาที่แคบเช่น S 0 (สะท้อนจาก S 0.06 และ S 0.03) การไล่ระดับสีมีแนวโน้มที่จะเท่ากับเดลต้าที่ 2.4149 ที่ 99.90 ตัวเลือกเดลต้าของตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองจึงเป็นตัวแรกของค่าแฟ็กซ์ของตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองด้วยความเคารพต่อพื้นฐานและสามารถระบุได้ทางคณิตศาสตร์ว่า: S 0, dP dS ซึ่งหมายความว่าเมื่อ S ลดลงไปถึงศูนย์การไล่ระดับสีของโปรไฟล์ราคาเข้าใกล้ (เดลต้า) ตามราคาตลาด ตัวเลือกการเรียกเลขฐานสอง Delta และความผันผวนโดยนัยรูปที่ 3 แสดงโปรไฟล์การเรียกเลขฐานสอง 5 วันที่มีรูปที่ 4 แสดงค่า deltas ที่เกี่ยวข้องกับช่วงของความผันแปรโดยนัยเช่นเดียวกับในตำนาน ในรูปที่ 3 รายละเอียดมูลค่ายุติธรรม 9 ค่อนข้างตื้นเมื่อเทียบกับสี่โปรไฟล์อื่น ๆ ซึ่งแสดงในรูปที่ 4 ซึ่งรูปเดลต้า 9 มีความผันผวนเพียง 0.16 จากเดลต้าที่ 0.22 ที่ปีกจนถึง 0.38 เมื่อเป็นเงินและเป็น flattest ของโปรไฟล์เดลต้าห้า ในรูปที่ 3 มีความผันผวนที่ 1 และต่ำกว่า 100 มีโอกาสน้อยที่การเรียกเลขฐานสองจะเป็นเดิมพันที่ชนะจนกว่าพื้นฐานจะใกล้เคียงกับการประท้วงซึ่งส่วนกำหนดราคาจะเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วเพื่อเดินทางผ่าน 0.5 ก่อนที่จะปรับระดับออกไป ราคาค่าโทร binary 100 เลขหมายรูปที่ 3 8211 Binary Call Option มูลค่ายุติธรรม wrt ความผันผวน 1 เดลต้าในรูปที่ 4 สะท้อนให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลงอย่างมากนี้ของราคาโทรศัพท์ไบนารีที่มีรายละเอียด 1 เดลต้าที่แสดงถึงเดลต้าเป็นศูนย์ซึ่งตามด้วยเดลต้าที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วเนื่องจากราคาของการโทรแบบไบนารีมีการเปลี่ยนแปลงอย่างมากเมื่อเทียบกับการเปลี่ยนแปลงเล็ก ๆ น้อย ๆ ในพื้นฐานรองลงมาคือเดลต้าที่ลดลงอย่างรวดเร็ว เป็นเดลต้าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสอง reverts เป็นศูนย์เป็นระดับการโทร binary ปิดในราคาที่สูงขึ้น สำหรับความผันผวนเช่นเดียวกันเดลต้าของสาย binary ซึ่งเป็น 50 ticks ในเงินจะเหมือนกับเดลต้าของโทร binary 50 ticks out-of-money กล่าวอีกนัยหนึ่งว่า delta มีความสมมาตรตามแนวนอนเมื่อเทียบกับต้นแบบเมื่ออยู่ที่เงินเช่นเมื่อต้นแบบอยู่ที่ 100 รูปที่ 4 8211 ตัวเลือกการโทรแบบไบนารี Delta w. r.t. ความผันผวนโดยนัยคุณลักษณะนี้ของเดลต้าตัวเลือกการโทร binary เมื่ออยู่ที่เงินของฟังก์ชัน Dirac delta หรือฟังก์ชันซึ่งพื้นที่ด้านล่างโปรไฟล์เป็น 1 ซึ่งหมายความว่าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองเดลต้าเมื่ออยู่ที่เงินและด้วย เวลาที่หมดอายุหรือโดยนัยความผันผวนใกล้ศูนย์สามารถกลายเป็นอนันต์สูงที่มีพื้นที่รวมของหนึ่งภายใต้การขัดขวาง คุณลักษณะนี้จะทำให้การป้องกันความเสี่ยงแบบเดลต้าเป็นไปไม่ได้เมื่อตัวเลือกการโทรแบบไบนารีเป็นเงินที่มีเวลาน้อยมากที่จะหมดอายุหรือมีความผันผวนโดยนัยต่ำมาก ในทางปฏิบัติเงื่อนไขเหล่านี้และตำแหน่งการโทรแบบ binary short-to-the-money ใน Apple Inc จะต้องมีผู้ซื้อขายเดลต้าที่เป็นกลางเพื่อเสนอราคาสำหรับ บริษัท เพื่อให้ได้ Binary Call Option Delta แบบแบนและหมดเวลาในการใช้งาน 4) จุดสูงสุด 1.00 เดลต้าพ้นระดับที่ 3.41 แต่ค่านี้เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วเนื่องจากเวลาที่หมดอายุลดลงจาก 5 วัน รูปที่ 3 รูปที่ 5 แสดงส่วนกำหนดค่าราคาแบบไบนารีซึ่งมีความลาดเอียงในเชิงบวกเสมอดังนั้นตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองจะเป็นบวกเสมอ รูปที่ 5 8211 Binary Call Option มูลค่ายุติธรรม w. r.t. เวลาที่จะหมดอายุรายละเอียดราคา 25 วันในรูปที่ 5 มีเวลานานที่สุดที่จะหมดอายุและมีอัตราส่วนเกียร์ต่ำสุดซึ่งแสดงไว้ในรูปที่ 6 โดยรูปเดลต้าค่าต่ำสุด Fig.6 8211 ตัวเลือกการโทรแบบไบนารี Delta w. r.t. เวลาที่หมดอายุระยะเวลาสั้น ๆ ในการเรียกเลขหมาย (และใส่) แบบไบนารีหมดอายุถือเป็นการใช้เครื่องมือทางการเงินที่ยิ่งใหญ่ที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้ในภาพที่ 5 และเดลต้าที่เกี่ยวข้องในภาพที่ 6 ยอดเดลต้า 0.1 วันที่ 4.82 ซึ่ง โดยทั่วไปมีการใส่เกียร์ 482 เทียบกับ 100 ตำแหน่งในอนาคตที่ยาวนาน การลดความผันผวนและการลดลงของเวลาหมดอายุมีผลกระทบคล้ายกับราคาของตัวเลือกไบนารีซึ่งเป็นไปตามรูปเดลต้าที่คล้ายกันในรูปที่ 4 แอมป์ 6. ตารางที่ 2 แสดง 10 วันความแปรปรวน 5 ตัวเลือกค่าโทรแบบไบนารีด้วยเดลต้า ตารางที่ 2 - ตัวเลือกการโทรแบบไบนารีค่าที่เป็นธรรมกับ Delta ที่เกี่ยวข้อง 99.87 การเรียกเลขฐานสองมีค่า 43.5921 และมีเดลต้าเท่ากับ 0.4764 ถ้าฐานอ้างอิงเพิ่มขึ้นสาม ticks จาก 99.87 เป็น 99.90 เลขฐานสองจะเพิ่มขึ้นเป็น 43.5921 3 x 0.4764 45.0213 ถ้าข้อมูลอ้างอิงลดลง 3 tick จาก 99.93 เป็น 99.90 เลขฐานสองจะมีค่าเท่ากับ 46.4641 (-3) x 0.4805 45.0226 ที่ 99.90 ค่าโทรแบบไบนารีในตารางที่ 2 คือ 45.0250 ดังนั้นมีความแตกต่างเล็กน้อยระหว่างค่าที่คำนวณข้างต้นกับค่าจริงในตาราง เนื่องจากทวิภาคีของ 0.4764 และ 0.4805 เป็น deltas เพียงสองระดับพื้นฐานคือ 99.87 และ 99.93 ตามลำดับนั่นคือการเปลี่ยนแปลง deltas ด้วยพื้นฐาน ที่ 99.90 เดลต้าคือ 0.4788 ดังนั้นค่าของ 0.4764 ต่ำเกินไปเมื่อประเมินการเคลื่อนย้ายขึ้นไปจาก 99.87 เป็น 99.90 ในขณะที่เดลต้าของ 0.4805 สูงเกินไปเมื่อทำการประเมินการเปลี่ยนแปลงของราคาเรียกเลขหมายแบบ binary เมื่อระดับอ้างอิงลดลงจาก 99.93 เป็น 99.90 ค่าเฉลี่ยของสอง delta ที่ 99.87 และ 99.90 คือ (0.4764 0.4788) 2 0.4772 และควรใช้ตัวเลขนี้ในการคำนวณครั้งแรกข้างต้นแล้วเรียกเลขฐานสองที่ 99.90 จะเป็นค่าประมาณ: 43.5921 3 x 0.4772 45.0237 ข้อผิดพลาดของ 0.0013 ค่าเฉลี่ยของเดลต้าระหว่าง 99.90 ถึง 99.93 คือ: (0.4788 0.4805) 2 0.47965 การคำนวณที่สองข้างต้นจะสร้างราคาที่ 99.90 จาก: 46.4641 (-3) x 0.47965 45.02515 ข้อผิดพลาดเพียง 0.00015 ส่วนที่เกี่ยวกับตัวเลือกการโทรแบบไบนารีจะให้คำตอบว่าทำไมความแตกต่างนี้ยังคงมีอยู่ การป้องกันความเสี่ยงด้วยตัวเลือกการโทรแบบไบนารีเดลต้าถ้าตัวเลขในตารางที่ 2 เกี่ยวข้องกับอนาคตของพันธบัตรก็อาจไม่มีเหตุผลที่จะเสนอตัวเลือกไบนารีในอนาคตด้วยมูลค่าการชำระบัญชีเท่ากับ 1000 เท่ากับ 10 ต่อจุด ตัวอย่าง. ผู้ค้าตราสารหนี้แบบทวิภาคีซื้อหุ้น 100 หุ้นใน 100 ไบต์สต็อปพร้อมหมดอายุภายใน 10 วันนับจากวันที่มีการซื้อขายในอนาคตที่ 99.87 ที่ราคา 43.5921 ซึ่งมีมูลค่ารวม 43.5921 x 10 x 100 สัญญา 43,592.10 พ่อค้าทำกำไรได้อย่างไร สัญญาซื้อขายล่วงหน้า 100 สัญญากับหุ้นของเดลต้าเท่ากับ 0.4764 มีมูลค่าเท่ากับ 47.64 futures ที่ราคาฟิวเจอร์สที่ 99.87 ดอลลาร์ดังนั้นนักลงทุนจึงขายฟิวเจอร์ส 48 ราคาเพื่อป้องกันความเสี่ยง (เป็นไปได้ว่าจะไม่สามารถขายหุ้นได้ในราคา 0.64 จากราคาตลาดล่าสุดในอนาคตที่ 43.5921 โดยเฉลี่ย 1) อนาคตจะลดลงเหลือ 99.81 ตัวเลือกคือมูลค่า 40.7518 ดังนั้นตำแหน่ง PampL อยู่ในขณะนี้: Binary Call Option สูญเสีย: 40.7518 43.5921 -2.8403 ซึ่งเท่ากับการสูญเสีย: -2.8403 x 10 x 100 contracts -2,840.3 ซึ่ง มีกำไรเท่ากับ: -0.060.01 x 10 x -48 2,880 กำไรรวม 39.70 2) อนาคตจะเพิ่มขึ้นเป็น 99.93 จุดซึ่งมีมูลค่า 46.4641 จุดดังนั้นอันดับ PampL จึงเป็นดังนี้ Binary Call Option: 46.4641 43.5921 2.8720 ซึ่ง เท่ากับ profi t ของ: 2.8720 x 10 x 100 สัญญา 2,872.00 ซึ่งเท่ากับขาดทุน 0.060.01 x 10 x -48 -2,880 ขาดทุนรวม 8.00 การสูญเสียด้านบวกนี้สามารถอธิบายได้จากการป้องกันความเสี่ยงล่วงหน้าของ 48 ฟิวเจอร์สซึ่งต่างกับฟิวเจอร์ส 47.64 แห่ง หากมีการใช้ฟิวเจอร์ส 47.64 ฟิวเจอร์ส (Spreadbet อาจจะ) ก็จะทำให้ผลกำไรโดยรวมลดลงเหลือ 18.10 บาทขณะที่ผลขาดทุนจาก Upside 8.00 จะกลายเป็นกำไร 13.60 การใช้พื้นที่ deltas อย่างต่อเนื่องเพื่อการป้องกันความเสี่ยงในลักษณะนี้เป็นสิ่งสำคัญสำหรับผู้ที่ทำตลาดทางเลือก ที่ใช้ป้องกันความเสี่ยง 47.64 มีกำไรทั้งด้านข้างและขาลงคือผลกระทบของแกมมาในกรณีนี้คือแกมมาเชิงบวก ตัวเลือกการโทรแบบไบนารีเดลต้า v ตัวเลือกการโทรธรรมดา Delta Figures 7a-e แสดงให้เห็นถึงความแตกต่างระหว่างเวลาที่จะหมดอายุระหว่างตัวเลือก deltas ตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองและญาติแบบปกติของพวกเขาสำหรับผู้ที่คุ้นเคยกับอนุสัญญา รูปที่ 7.a 8211 25-day Binary amp Conventional Call Delta รูปที่ 7.b 8211 10-day Binary amp ตัวเลือกการโทรธรรมดา Delta Fig.7c 8211 4-day Binary amp ตัวเลือกการโทรแบบทั่วไป Delta Fig.7d 8211 1-day Binary amp ตัวเลือกการโทรแบบทั่วไป เดลต้า Fig.7e 8211 0.1 วันแบบไบนารีแอมป์ตัวเลือกการโทรแบบธรรมดาเดลต้าข้อควรทราบ: 1) ขณะที่โทรททินต์แบบโทรเข้าถูก จำกัด ด้วยค่า 0.5 เมื่อตัวเลือกเป็นเงินเงินเรียกเลขฐานสองจะอยู่ที่สูงสุดเมื่อ at-the-money และไม่มีข้อ จำกัด ในการเข้าถึงอินฟินิตี้เป็นเวลาที่จะหมดอายุ 0 วิธี 2) เมื่อถึงเวลาที่จะหมดอายุมากกว่า 1 วัน (รูปที่ 7.a-c) เกียร์ของตัวเลือกการโทรแบบไบนารีต่ำกว่า ตัวเลือกการโทรแบบเดิม แต่เมื่อถึงเวลาที่หมดอายุจะลดลง (รูปที่ 7.d-e) เดลต้าของเลขฐานสองจะสูงกว่าค่าสูงสุดของ 1.0 ของตัวเลือกการโทรแบบเดิม 3) รูปแบบเดลต้าตัวเลือกการโทรธรรมดามีลักษณะคล้ายกับราคาของการโทรแบบไบนารี 4) การเปลี่ยนแปลงช่วงของความผันแปรโดยนัยแทนเวลาที่จะหมดอายุจะทำให้ชุดภาพประกอบที่คล้ายกันกับ Figa.7a-e การคืนค่า Delta Delta อาจเป็นค่าบวกหรือค่าลบได้ขึ้นอยู่กับประเภทของตัวเลือก ตัวอย่างเช่นเดลต้าสำหรับตัวเลือกการโทรมักมีตั้งแต่ 0 ถึง 1 เนื่องจากเนื่องจากราคาสินทรัพย์อ้างอิงปรับตัวสูงขึ้นราคาตัวเลือกการโทรจะเพิ่มขึ้นในราคา ตัวเลือก delta มีตั้งแต่ -1 ถึง 0 เพราะเมื่อการรักษาความปลอดภัยเริ่มต้นขึ้นค่าของตัวเลือกการวางจะลดลง ตัวอย่างเช่นถ้าตัวเลือกการวางมีเดลต้าเท่ากับ -0.33 หากราคาของสินทรัพย์อ้างอิงเพิ่มขึ้น 1 ราคาของตัวเลือกการขายจะลดลง 0.33 ในทางปฏิบัติซอฟต์แวร์คำนวณช่วยคำนวณได้อย่างรวดเร็ว ในทางเทคนิคค่าของเดลต้าตัวเลือกเป็นอนุพันธ์แรกของมูลค่าของตัวเลือกที่เกี่ยวกับราคาหลักทรัพย์พื้นฐาน Delta มักใช้โดยผู้เชี่ยวชาญด้านการลงทุนและผู้ค้าสำหรับกลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยง ตัวอย่างพฤติกรรมเดลต้า Delta เป็นสถิติที่สำคัญในการคำนวณเพราะเป็นหนึ่งในเหตุผลหลักที่ราคาตัวเลือกจะเปลี่ยนไปในทางที่พวกเขาทำ ลักษณะการทำงานของเดลต้าตัวเลือกการโทรและการเสนอราคามีความสามารถในการคาดการณ์ได้สูงและเป็นประโยชน์อย่างมากต่อผู้จัดการลงทุนผู้ค้าและนักลงทุนรายย่อย พฤติกรรมแบบเดลต้าออปชันการโทรขึ้นอยู่กับว่าตัวเลือกนี้เป็นเงินหรือไม่ซึ่งหมายถึงตำแหน่งที่ทำกำไรได้ในขณะนี้ซึ่งหมายความว่าราคาการตีราคาในปัจจุบันเท่ากับราคาหุ้นอ้างอิงหรือเงินที่เบิกเงินเกินจริง หมายความว่าตัวเลือกนี้ไม่สามารถทำกำไรได้ในขณะนี้ ตัวเลือกการเรียกเงินในเงินใกล้เคียงกับ 1 เป็นวิธีการหมดอายุ ตัวเลือกการโทรในเงินโดยทั่วไปจะมีเดลต้า 0.5 และเดลต้าของตัวเลือกการเรียกเก็บเงินแบบไม่ใช้เงินเท่ากับ 0 เป็นวิธีการหมดอายุ ความลึกของตัวเลือกการเรียกเก็บเงินที่ใกล้เคียงกับเดลต้าจะเท่ากับ 1 และตัวเลือกจะทำตัวเหมือนสินทรัพย์อ้างอิงมากขึ้น การเลือกตัวเลือกเดลต้าก็ขึ้นอยู่กับว่าตัวเลือกนี้เป็นเงินเงินเงินหรือไม่ใช้เงินและตรงข้ามกับตัวเลือกการโทร ตัวเลือกการฝากเงินในเงินเข้าใกล้ -1 เป็นวิธีการหมดอายุ ตัวเลือกการฝากเงินแบบปกติจะมีเดลต้าเท่ากับ -0.5 และเดลต้าของตัวเลือกการวางเงินแบบไม่ใช้เงินเป็นวิธีที่หมดอายุ 0 ความลึกของเงินในตัวเลือกการวางใกล้เคียงกับเดลต้าจะเท่ากับ -1 Delta คือตัวเลือกไบนารีที่เงินเท่าไรด้วยการจ่ายเงิน 0 ที่ 100 เหรียญและการจ่ายเงิน 1 ที่ราคา gt100 ดอลลาร์ เป็นวิธีหมดอายุนี่คือจากการสัมภาษณ์สัมภาษณ์ตัวอย่าง ฉันเข้าใจดีว่า Delta มีการวัดการเปลี่ยนแปลงในราคาตราสารอนุพันธ์เมื่อเทียบกับการเปลี่ยนแปลงของราคาสินทรัพย์เนื่องจากเป็นการซื้อขายในตลาดเปิด ฉันจะไปเกี่ยวกับการคำนวณเดลต้าได้อย่างไรสำหรับสถานการณ์เฉพาะเช่นเดียวกับที่กล่าวมาข้างต้น Ive ไม่สามารถหาสูตรดังกล่าวบน Google ซึ่งเป็นเรื่องแปลก ๆ เดี๋ยวนี้เดาที่ไร้เดียงสาของฉันคือคำตอบควรเป็น 0.5 แต่ฉันไม่แน่ใจว่าทำไมถาม 12 ก. พ. 16 ที่ 22:54 โดย d2f (St) การใช้ Leibniz integral rule นำผลทั้งหมดมารวมกันความสัมพันธ์ระหว่างเดลต้าตัวเลือกไบนารีและเวลาที่หมดอายุ dm63 ได้ให้คำตอบสั้น ๆ สำหรับคำถามของคุณแล้วว่าเดลต้าจะตอบสนองอย่างไรเนื่องจากตัวเลือกจะเข้าใกล้การหมดอายุของข้อมูลด้านล่างนี้ผมได้แสดงความสัมพันธ์ที่ถูกต้องมากขึ้น Ref: binaryoptionsbinary-option - greeksbinary-call-option-delta คุณสามารถมองเห็นเป็นเวลาที่จะหมดอายุลดเดลต้าของวิธีการที่ตัวเลือกเงินที่จะอินฟินิตี้ เนื่องจากการเปลี่ยนแปลงของราคาหุ้น (epsilon) สมมติว่า StK และ Option ใกล้จะครบกำหนดจะทำให้ pay option สามารถเปลี่ยนค่าได้ 1 (ตามข้อมูลใน OP) ดังนั้นเดลต้าตัวเลือก Deltat Frac เพื่อ infty นอกจากนี้คุณยังอาจตรวจสอบผลลัพธ์นี้จากสูตรที่ได้รับข้างต้น ตอบกุมภาพันธ์ 13 16 at 7:25 Delta ของตัวเลือกดิจิทัล (หรือไบนารี) เป็นเหมือนฟังก์ชันการแจกแจงความน่าจะเป็นปกติ ใกล้ 0 ที่ OTM เงื่อนไข ITM ไกลและเป็นตัวแทนยอดสูงมากที่ตู้เอทีเอ็ม จุดสูงสุดที่ตู้เอทีเอ็มเข้าใกล้อินฟินิตี้ขณะที่เราเข้าใกล้ช่วงเวลาที่ครบกำหนด นี้ไม่เคย 0.5 เช่นตัวเลือกวานิลลาตั้งแต่ payoff ไม่จำลองผลตอบแทนของต้นแบบ ถ้าคุณต้องการมีค่าประมาณสำหรับเดลต้าที่ ATM Id แนะนำให้คุณใช้ตัวเลือกวันที่ที่ยาวขึ้น หรือใช้แพร่กระจายเพื่อทำให้ราบเรียบเดลต้าที่ตู้เอทีเอ็ม Thats ผู้ค้าทำธุรกิจ deltas ของผลิตภัณฑ์ดิจิตอลในขณะที่ทำประกันความเสี่ยงได้อย่างไร โครงสร้างดังกล่าวอาจเสียค่าใช้จ่ายเล็กน้อยแม้ว่าจะตอบเมื่อวันที่ 13 ก. พ. 16 เวลา 10:55 น